Kiểm định đồng liên kết

Kiểm định

Không đồng liên kết: thống kê kiểm định -1.48 cao hơn -3.41, ngưỡng 5% cho 80 ngày. Chênh lệch giữa hai bên trôi dạt như bước ngẫu nhiên, nên giao dịch cặp trên đó không có gì kéo nó trở lại.

Tỷ lệ phòng hộ

1.100: chênh lệch là giá log của thị trường thứ hai trừ 1.100 lần giá log của thị trường thứ nhất, nên một biến động 1% ở thị trường thứ nhất đi kèm khoảng 1.10% ở thị trường thứ hai.

Giá trị tới hạn

-4.04 ở mức 1%, -3.41 ở mức 5% và -3.10 ở mức 10% cho 80 ngày. Chúng nghiêm ngặt hơn kiểm định Dickey-Fuller thông thường vì tỷ lệ phòng hộ được ước lượng trên chính các giá đó.

Tương quan là chưa đủ

Các giá có tương quan 0.55, nhưng không đồng liên kết: cùng đi theo một xu hướng không gắn chúng với nhau theo thời gian.

Chênh lệch hiện tại

+2.00 độ lệch chuẩn so với trung bình. Khoảng 9.3 ngày để một khoảng lệch trong chênh lệch giảm một nửa, dù lực kéo đó chưa qua được kiểm định.

Đọc cẩn thận

Một cặp có thể đồng liên kết nhiều năm rồi tách ra. Hãy kiểm tra trên nhiều đoạn như trong bảng, và đặt cắt lỗ trên chênh lệch.

Cùng phép kiểm định chỉ trên những ngày gần nhất: tỷ lệ phòng hộ, thống kê và việc có đạt ở mức 10% hoặc tốt hơn không.

Chỉ để giáo dục, không phải lời khuyên đầu tư. Câu trả lời đến từ các con số bạn nhập, không phải từ tài khoản hay thị trường của bạn. Kết quả mô phỏng chỉ mang tính giả định và có giới hạn: giao dịch thật có slippage, gap, tỷ lệ thắng thay đổi và cảm xúc. Giao dịch sản phẩm có đòn bẩy có thể mất tiền rất nhanh, kể cả toàn bộ. Cảnh báo rủi ro